Selskapets kontanter er et svært viktig element i dets finansielle aktivitet, da det inkluderer alle kontanter som kan være i selskapets kassa, samt eksisterende bankkontoer som ikke er kontanter, mulige penger i transitt og ulike pengebetalinger dokumenter.
Å gjennomføre en kontantstrømanalyse gjør at selskapet kan sikre balansen og gi muligheten til å forutsi i nær og fjern fremtid, noe som har en positiv effekt på effektiviteten og lønnsomheten til virksomheten som helhet. Dermed viser det seg at analyser innen finans- og kontantstrømmer er nøkkelen til finansiell stabilitet og velstand for selskapet i fremtidige perioder og tidsintervaller.
Generelt konsept
På en enklere måte kan kontantstrøm forstås som deres mottak og utgifter over en viss tidsperiode i et selskap.
I vitenskapelig litteratur underdette begrepet betyr bevegelse av midler i tidsintervallet som en kontinuerlig prosess knyttet til konseptet "kontantstrøm". Det er kontantstrømstyring som er hovedmålet til selskapet.
Regnskap og analyse av kontantstrøm i selskapet lar deg vurdere hvor reelle alle mulige kilder til kontantinntekter er, samt hvor godt alle utgifter til selskapet er begrunnet, avgjør det nødvendige finansieringsbehovet.
Rapportpresentasjon
Typen rapportering som studeres er et regnskapsdokument som angir totalen av alle data om selskapets tilgjengelige kontanter og deres ulike ekvivalenter (for eksempel finansielle investeringer, bankinnskudd osv.).
Dette rapporteringsskjemaet kan fylles ut av regnskapsfører innen utgangen av studieåret og er ikke delrapportering. Utredningens form er regulert av vedtak nr. 66n, samt PBU 23/2011. OKUD-rapportskjema - 0710004.
Å analysere kontantstrømoppstillingen er en måte å få svært verdifull informasjon om tilstanden til finansstrømmene i et selskap på.
Når man studerer denne formen for rapportering, bør man ta hensyn til tidspunktet for å dele selskapets kontantstrømmer inn i tre store grupper: løpende drift, investeringsvirksomhet og drift knyttet til anleggsmidler.
Samtidig kan kontanter fra løpende drift inkludere de som utgjør det endelige resultatet til selskapet, det vil si fortjenesten. De er relatert til selskapets nåværende aktiviteter etter profil. Det inkluderer også bekkerulike finansielle investeringer som kjøpes for videresalg i løpet av kort tid.
Kontanter til aktiviteter i retning av investeringer kan inkludere operasjoner som er knyttet til anleggsmidler, finansielle investeringer (andre enn de som er angitt ovenfor).
Finansvirksomhet og relaterte kontantstrømmer innebærer bruk av lånte midler (mottak og retur), oppgjør med eiere og grunnleggere av virksomheten.
Hvis det ikke er mulig å fastsette klare kriterier for å tilskrive kontantstrøm, tilskrives den nåværende drift.
Generelt sett er analysen av kontantstrømoppstillingen et svært viktig analytisk trinn utført av selskapets finansiører i studiet av dets effektivitet.
Rapportskjemaet som studeres analyserer alle de tre gruppene ovenfor ved hjelp av spesielle metoder, som vil bli diskutert nedenfor.
Anvendte analysemetoder
For å studere denne delen, vurder hovedmetodene for kontantstrømanalyse, blant annet er det direkte og indirekte alternativer.
Den første av disse metodene er kombinasjon og analyse av selskapets regnskapsdata, som reflekterer informasjon om bevegelsen til alle selskapets midler etter profiler og aktivitetsområder. Denne metoden gir en mulighet til å trekke konklusjoner angående tilstrekkeligheten av tilgjengelig økonomi og midler til å betale selskapets utgifter.
Anvendelse av teknikken for indirekteanalyse for selskapet gir forholdet mellom overskudd og endringer i monetære indikatorer i tidsintervallet. Denne metoden består i at selskapets uttalelser i balansen og andre skjemaer omgrupperes for å konvertere finansielle indikatorer til kontantstrømindikatorer.
Utforsk metodene mer detaljert nedenfor.
Direktemetode
Bruken av denne analysemetoden gir organisasjonen følgende muligheter:
- estimer de viktigste kildene til innstrømning av midler og hovedretningene for utstrømming i selskapet;
- vurdere tilstrekkeligheten av midler til å dekke selskapets kortsiktige forpliktelser, det vil si dets likviditet;
- viser forholdet mellom en bedrifts inntekt og produktsalg over et tidsintervall.
Denne metoden undersøker hovedsakelig dataene som er innhentet angående selskapets bruttoinntekt, samt netto kontantstrøm (NPF) i løpet av studieperioden. Med dens hjelp er det mulig å reflektere hele volumet av inntekter og utgifter til selskapets finansielle ressurser, så vel som i dets individuelle områder etter type ledelse.
Når direkte kontantstrømanalyse brukes, brukes en formel som bestemmer den endelige NPV:
NPV=R+PP-W-ZP-ZPA-NB-NP-PV, hvor Р selges produkter, tusen rubler;
PP - andre kontantkvitteringer fra selskapets nåværende drift, tusen rubler;
З - utgifter til kjøp av varer og materialer (råvarer) fra leverandører, tusen rubler;
ZP - lønn kun for operativt personell, tusen rubler;
ZPA - lønn for administrative arbeidere, tusen rubler;
NB – skattebetalinger til budsjettet, tusen rubler;
NP – skattebetalinger til ikke-budsjettsfærer, tusen rubler;
PV - andre betalinger i driftsområdet til selskapet, tusen rubler.
På neste trinn beregner vi NPV-beløpet for alle aktivitetsområder (investering, drift, finans), samt beregning av den endelige totalverdien.
Indirekte metode
Den indirekte analysemetoden lar deg identifisere gjensidig avhengighet mellom ulike områder av selskapets aktiviteter, så vel som mellom dets nettoresultat og dynamikken til eiendeler over en viss tidsperiode.
Med denne metoden kan du bruke følgende formel for å beregne NPV bare for operasjoner:
NDP=PE + AOS + ANA ± DZ ± Z ± KZ ± R, der PE er verdien av selskapets nettoresultat, tusen rubler;
AOS - totale avskrivningsdata for anleggsmidler, tusen rubler;
ANA – totale avskrivningsdata på immaterielle eiendeler, tusen rubler;
DZ - endring / dynamikk i kundefordringer, tusen rubler;
З - endring / dynamikk i lagre av varer og materialer, tusen rubler;
KZ - endring / dynamikk til kreditorer, tusen rubler;
P - endring / dynamikk i selskapets midler (reserver, etc.), tusen rubler.
Dataene som er innhentet om mengden og strukturen til kontantstrømmer, som bestemmes av en av metodene, brukes av økonomer i følgende rekkefølge:
- pågårstudie av dynamikken i volumet av kontantkvitteringer;
- vekstraten for den endelige kontantstrømmen sammenlignes med vekstraten for selskapets aktive eiendeler, produksjonsvolumer og salgsindikatorer;
- en analyse av dynamikken i utgiftene blir utført.
En annen metode
Blant de mindre populære analysemetodene brukes også den likvide kontantstrømmetoden, som du kan bruke til å vurdere selskapets økonomiske tilstand for øyeblikket.
Med denne metoden brukes formelen:
DLP={DK1 + KK1- DS1)-{DK 0 + KK0 – DS0), hvor DK1; DK0 - langsiktige lån og lån ved slutten og begynnelsen av faktureringsperioden;
QC1; KK0 – lån og innlån på kort sikt i begynnelsen og slutten av året;
DS1; DS0 – kontantsaldo ved slutten og begynnelsen av faktureringsperioden.
Metode for å utføre analyser på et spesifikt eksempel
Anvendelsen av de studerte metodene for finansiell analyse av kontantstrøm vil bli utført på et spesifikt eksempel.
For dette, la oss ta to perioder av 2016–2017 for Astra LLC.
I tabellen presenterer vi et konkret eksempel på kontantstrømanalyse basert på selskapets inn- og utbetalinger for 2016.
Hovedkvitteringer og betalinger fra Astra LLC i 2016.
| Indikator | Tot alt beløp | Binkludert pågående aktiviteter | Inkludert investeringsaktiviteter | Inkludert finansaktiviteter |
| Inntekt, tusen rubler. | 2479640 | 2477540 | 2100 | 0 |
| Ankomst, % | 100 | 99, 92 | 0, 08 | 0 |
| Utgifter, tusen rubler. | -2276285 | -2141141 | -135144 | 0 |
| Utgift, % | 100 | 94, 06 | 5, 94 | 0 |
| Endelig saldo, tusen RUB | 203355 | 336399 | -133044 | 0 |
Som det fremgår av tabellen er andelen av inntekter fra løpende aktiviteter i Astra LLC maksim alt og utgjør 99,92 % i 2016, samt at andelen utgifter fra løpende virksomhet er 94,06%.
Hovedkvitteringer og betalinger fra Astra LLC i 2017.
| Indikator | Tot alt beløp | Inkludert pågående aktiviteter | Inkludert investeringsaktiviteter | Inkludert finansaktiviteter |
| Inntekt, tusen rubler. | 3869274 | 3860274 | 9000 | 0 |
| Ankomst, % | 100 | 99, 7 | 0, 23 | 0 |
| Utgifter, tusen rubler. | -3914311 | -3463781 | -450530 | 0 |
| Utgift, % | 100 | 88, 49 | 11, 51 | 0 |
| Endelig saldo, tusen RUB | -45037 | 396493 | -441530 | 0 |
Som det fremgår av tabellen, er andelen inntekt fra løpende virksomhet i Astra LLC maksimal og utgjør 99,7 % i 2016, samt andel av utgifter fra løpende virksomhet er 88,49%.
Deretter, i tabellen, utfører vi en horisontal analyse av mottakene av midler fra Astra LLC.
Horisontal analyse av inntektene til Astra LLC i 2016–2017, tusen rubler
| Indikatorverdi | 2016 | 2017 | Absolutt avvik |
| 1. Kjøpernes midler | 2437311 | 3821830 | 1384519 |
| 2. Inntekter fra salg av anleggsmidler | - | - | - |
| 3. Del inntektene | - | - | - |
| 4. Inntekter fra lån til andre organisasjoner | - | - | - |
| 5. Annet | 42329 | 47444 | 5115 |
| TOTAL | 2479640 | 3869274 | 1389634 |
Tabellen nedenfor viser en vertikal- og faktoranalyse av Astra LLC-inntektene i 2016-2017
Vertikal og faktoriell analyse av Astra LLC-inntekter i 2016–2017, tusen rubler
| Indikatorverdi | 2016 | 2017 | Absolutt avvik |
| 1. Kjøpernes midler | 98, 29 | 98, 77 | 0, 48 |
| 2. Inntekter fra salg av anleggsmidler | - | - | - |
| 3. Del inntektene | - | - | - |
| 4. Inntekter fra lån til andre organisasjoner | - | - | - |
| 5. Annet | 1, 71 | 1, 23 | -0, 48 |
| TOTAL | 100 | 100 | - |
Deretter analyserer vi retningslinjene for å bruke penger på nåværende drift av Astra LLC.
Horisontal analyse av utgiftene til Astra LLC i 2016-2017, tusen rubler
| Indikatorverdi | 2016 | 2017 | Absolutt avvik |
| 1. Betaling for varer og råvarer | -1582183 | -2752087 | -1169904 |
| 2. Personalkostnader | -221155 | -263101 | -41946 |
| 3. Utbyttebetaling | - | - | - |
| 4. Betaling av skatter, avgifter | -88679 | -137169 | -48490 |
| 5. Kjøp av anleggsmidler | -135144 | -436530 | -301386 |
| 6. Tilbakebetaling av kredittforpliktelser | - | - | - |
| 7. Annet | -249124 | -325424 | -76300 |
| TOTAL | -2276285 | -3914311 | -1638026 |
Når man analyserer kontantstrømmen til foretaket, i henhold til tabellen, er en økning i verdien av utgiftene til Astra LLC i 2017 merkbar.
Tabellen nedenfor viser vertikal- og faktoranalyse av utgifter.
Vertikal- og faktoranalyse av utgiftene til Astra LLC i 2016-2017, tusen rubler
| Indikatorverdi | 2016 | 2017 | Absolutt avvik |
| 1. Betaling for varer og råvarer | 69, 51 | 70, 31 | 0, 8 |
| 2. Personalkostnader | 9, 72 | 6, 72 | -3 |
| 3. Utbyttebetaling | - | - | - |
| 4. Betaling av skatter, avgifter | 3, 9 | 3, 5 | -0, 4 |
| 5. Kjøp av anleggsmidler | 5, 94 | 11, 15 | 5, 21 |
| 6. Tilbakebetaling av låneforpliktelser | - | - | - |
| 7. Annet | 10, 94 | 8, 31 | -2,63 |
| TOTAL | 100 | 100 | - |
Anvendelse av den direkte metoden på et konkret eksempel
Tabellen nedenfor viser hovedindikatorene beregnet ved bruk av den direkte metoden for kontantstrømanalyse.
Indikatorer for kontantstrømmer under den direkte metoden, tusen rubler.
| Indikatorverdi | 2016 | 2017 | Absolutt avvik |
| 1. Startsaldo | 118951 | 322306 | 203355 |
| 2. Ankomsten av alt | 2479640 | 3869274 | 1389634 |
| 2.1. for nåværende aktiviteter | 2477540 | 3860274 | 1382734 |
| 2.2. for investeringsaktiviteter | 2100 | 9000 | 6900 |
| 2.3. for finansielle aktiviteter | - | - | - |
| 3. Tot alt forbruk | -2276285 | -3914311 | -1638026 |
| 3.1. for nåværende aktiviteter | -2141141 | -3463781 | -1322640 |
| 3.2. for investeringsaktiviteter | -135144 | -450530 | -315386 |
| 3.3. for finansielle aktiviteter | - | - | - |
| 4. Resten er endelig | 322306 | 277269 | -45037 |
| 5. NPV | 203355 | -45037 | -248392 |
| 5.1. for nåværende aktiviteter | 336399 | 396493 | 60094 |
| 5.2. for investeringsaktiviteter | -133044 | -441530 | -308486 |
| 5.3. for finansielle aktiviteter | - | - | - |
I henhold til dataene i tabellen, når man analyserer kontantstrømmen til Astra LLC, kan det bemerkes at et positivt øyeblikk er overskuddet av beløpet for kontantinntekter i forhold til utgiftene deres, som indikerer likviditeten til selskapet i 2016. Den økonomiske situasjonen i selskapet endret seg imidlertid i 2017, noe som fremgår av det omvendte bildet av kostnadsoverskudd i forhold til inntektene deres.
Anvendelse av den indirekte metoden på et konkret eksempel
Neste trinnvurder bruken av den indirekte metoden i form av en tabell nedenfor.
Konstruksjon av kontantstrøm etter indirekte metode, tusen rubler.
| Indikatorverdi | 2016 | 2017 |
| 1. Nettofortjeneste | 506847 | 546279 |
| 2. Amortiseringsbeløp | (1155223) | (751977) |
| 3. Anleggsmidler | 14 173 | 181 889 |
| 4. Aksjeendring | 53 921 | 131 242 |
| 5. Endring i fordringer | 445 324 | 37 887 |
| 6. Endring i andre omløpsmidler | 17 647 | (10 969) |
| 7. Økning i leverandørgjeld | (20 182) | 75 607 |
| 8. Avhending av anleggsmidler | 92 456 | 87 650 |
| 9. Dynamikk | (45 037) | 297 608 |
Ved bruk av den indirekte metoden er det merkbart at den justerte kontantstrømmen reflekterer at selskapet ikke har noe avvik mellom overskuddsbeløpet og tilstedeværelsen av kontanter.
Ved analyse av kontantstrøm ved hjelp av den indirekte metodenberegne et antall koeffisienter, blant dem er:
solvensgrad K1
K1=(DSnp+DSp)/ DSi, der sommertid er penger ved begynnelsen av året, tusen rubler.
DSp - penger mottatt, tusen rubler.
DSi - penger brukt, tusen rubler.
Vi utfører beregningen i forhold til vårt selskap Astra LLC.
Beregning av soliditetsgrad K1 for Astra LLC.
| Indikator | 2016 | 2017 |
| Penger til å begynne med | 118951 | 322306 |
| Penger mottatt | 2479640 | 3869274 |
| Penger brukt | 2276285 | 3914311 |
| Koeffisient K1 | 1, 14 | 1, 07 |
Dette forholdet lar deg avgjøre om organisasjonen er i stand til å gi sine betalinger fra balansen av midler. I våre beregninger viser det seg at Astra LLC akkurat er i en posisjon, siden denne koeffisienten bør være mer enn 1. Dette betyr at selskapet ikke mangler penger til å betale ned sine utgifter.
Solvensgrad K2:
K2=DSp/DSi.
Vi utfører beregningen i forhold til vårt selskap Astra LLC
Beregning av soliditetsgrad K2 for Astra LLC
| Indikator | 2016 | 2017 |
| Penger mottatt | 2479640 | 3869274 |
| Penger brukt | 2276285 | 3914311 |
| Koeffisient K2 | 1, 09 | 0, 99 |
Siden dette forholdet også er positivt i 2016, kan selskapet dekke sine forpliktelser med tilgjengelige penger. Men i 2017 er verdien på indikatoren under 1, som allerede er en negativ trend.
Bever ratio:
KB=(PE+Am)/ (TO+KO), der NP er netto fortjeneste, tusen rubler.
Am – avskrivningsbeløp, tusen rubler.
TO - langsiktig gjeld, tusen rubler.
KO - forpliktelser på kort sikt, tusen rubler.
Vi utfører beregningen i forhold til vårt selskap Astra LLC
Beregning av bever-koeffisienten
| Indikator | 2016 | 2017 |
| PE | 91257 | 506847 |
| Am | 0 | 0 |
| TO | 15842 | 15005 |
| KO | 155213 | 135031 |
| Beaver Ratio | 0, 53 | 3, 38 |
Standarden for denne indikatoren er definert innenfor 0, 4-0, 45.
Verdien av indikatoren var høyere enn anbef alt, noe som indikerer at organisasjonen har solvensproblemer.
Konklusjon
Hovedmålet, som tilstrebes i analyse og styring av kontantstrømmer, er å styrke stabiliteten i selskapets finansielle system og dets likviditet i det nåværende og fremtidige øyeblikk. Det tar også sikte på å utvikle en gunstig finansiell strategi og taktikk for firmaet. Siden kontantstrømanalysen er den innledende fasen, avhenger evnen til å utvikle selskapets prospekter og bestemme dens økonomiske evner i nær fremtid av hvor godt og riktig den utføres.
